丈夫年入20萬，結(jié)余投資債基為買房；妻子月入6000元，結(jié)余定投股基攢生育金
■ 個案資料
王先生，已婚沒有孩子，月收入不是很穩(wěn)定，年收入大約在15萬-20萬元左右。妻子月收入6000元。現(xiàn)在夫妻二人每年每人有一份保險，價格在 7000元/份，王先生自己還單獨上了一份養(yǎng)老保險，是在60歲以后可以每月支取生活費的那種(已付完款)。有存款50萬元，股票大約20萬元。每月的生 活費用大約在4000元左右。
■ 財務(wù)狀況分析
從個案資料中，我們看到王先生本人目前的年收入并不是很穩(wěn)定，年收入大約在15萬-20萬元左右，我們?nèi)∑骄担俣ㄍ跸壬ネ瓿梢陨先齻€理財 目標(biāo)時的年收入為17.5萬元，并保持每年小幅度增長，增幅約為每年8%。同時，從個案資料中得知王先生的妻子每月收入穩(wěn)定，為6000元，相當(dāng)于每年收 入7.2萬元。以此計算出王先生家庭在未來三年的每年收入分別是24.7萬元、26.1萬元和27.6萬元。
王先生和妻子每年的家庭保險費用支出是1.4萬元，每月生活費用支出大約在4000元左右，相當(dāng)于年生活費用支出大約在4.8萬元左右。兩者相加，計算出王先生的家庭年消費支出大約是6.2萬元左右。
綜上，我們計算出王先生家庭在未來三年的每年資金結(jié)余分別是18.5萬元、19.9萬元和21.4萬元，王先生和妻子需要合理地使用這些流量資金，同時合理地配置家庭目前的存量資金（存款50萬元和股票市值20萬元）才可以盡快完成家庭的三大理財目標(biāo)。
理財目標(biāo)
目前的資產(chǎn)如何安排合理？
50萬存款買債基抗通脹
首先，我們對王先生的家庭存量資金進(jìn)行打理。王先生的家庭有50萬元存款，目前物價的通貨膨脹約為每年4%左右，僅僅依靠銀行的定期存款，是很難實現(xiàn)資產(chǎn)的保值和增值的。
因此，建議王先生選擇2-3只長期業(yè)績表現(xiàn)優(yōu)秀的債券型基金產(chǎn)品，利用現(xiàn)有的50萬元存款購買債券基金。根據(jù)相關(guān)統(tǒng)計近五年債券型基金的平均年 化收益率約為6%-7%左右，王先生購買債券型基金是可以更有效地跑贏物價膨脹的，三年后資金大約升值為60.3萬元，可以作為日后購置房產(chǎn)的一部分資 金。
此外，目前王先生的家庭還有大約20萬市值的股票資產(chǎn)，占家庭當(dāng)前存量總資產(chǎn)的28.5%。股票類資產(chǎn)的潛在收益雖然很大，但是高收益往往和高風(fēng)險相互掛鉤，因為股票市場一直以來都有著很大的波動性和不確定性。
當(dāng)王先生家庭發(fā)生購房行為而需要動用這筆股票資金時，股票的賣出價格是難以估算的。但是，王先生的家庭不論是買房還是其他理財目標(biāo)，都面臨著不小的資金缺口，這些理財目標(biāo)對于資金都有著剛性的需要。
理財目標(biāo)
想在明年換一部汽車，大約價格20萬元，目前的舊車可賣9萬元。
變賣20萬股票換新車
建議王先生考慮在一年的時間內(nèi)，選擇相對合適的時機，盡快將股票賣出變?yōu)楝F(xiàn)金資產(chǎn)，以保證未來理財目標(biāo)的順利完成。變現(xiàn)后的資金建議購買銀行的 信托貸款類理財產(chǎn)品，這類產(chǎn)品的收益穩(wěn)定，目前各家商業(yè)銀行均有發(fā)行，且這類產(chǎn)品截至目前都沒有發(fā)生過到期無法實現(xiàn)預(yù)期收益的情況。
這類產(chǎn)品近年的平均年化收益率大約在5%-5.5%之間，我們保守估算，假定王先生是以20萬元的市值賣出所持的全部股票，并用所得現(xiàn)金持續(xù)購買3-6個月期限的銀行信托貸款類理財產(chǎn)品，等明年更換新車時，就可以從中動用一部分資金，用于填補新車和舊車的差價。
按此計劃實行，王先生明年可以順利地從賣出股票得到的現(xiàn)金中拿出11萬元，結(jié)合舊車賣得的9萬元，購置一部價值20萬元的新車，其余資金約9萬 元繼續(xù)購買銀行信托貸款類理財產(chǎn)品，實現(xiàn)資金穩(wěn)定升值，同時保持有較好的流動性，當(dāng)家庭有不確定情況發(fā)生，需要用錢時，銀行信貸理財產(chǎn)品的期限一般比較 短，可以作為家庭生活的備用金使用。
理財目標(biāo)
準(zhǔn)備在北京購買一套150萬-200萬元左右的房子。準(zhǔn)備要孩子，準(zhǔn)備生育金。
妻子工資結(jié)余變生育金
考慮到王先生每年收入不是很穩(wěn)定，不是按月穩(wěn)定獲得工資，而王先生妻子的收入?yún)s非常穩(wěn)定，可以按月定時獲得工資收入。
建議王先生利用自己的收入繳納家庭每年1.4萬元的保險費用；而利用妻子的月工資進(jìn)行家庭每月生活消費的支出，其中每月可以結(jié)余2000元，這 筆資金進(jìn)行股票型基金定投，兩到三年后該資金可以作為當(dāng)時準(zhǔn)備要孩子的生育金。根據(jù)以往的數(shù)據(jù)，假定基金定投的年化收益為8%，則兩到三年以后，可以積累 生育基金大約5.5萬-8萬元，王先生夫婦可以利用這筆資金支付懷孕和生產(chǎn)期間的費用，實現(xiàn)生育金的理財目標(biāo)。
同時，建議王先生將自己每年收入的結(jié)余部分同樣投資于相對穩(wěn)定的債券型基金產(chǎn)品，這樣三年后，約有資金60萬-69萬元，結(jié)合賣出股票得到的部 分資金，以及50萬存款購買債券基金后的升值資金，大約三年后，王先生的家庭可以購買市值150萬元左右的房產(chǎn)。當(dāng)然如果對于房產(chǎn)有更高的要求，可以延后 一年左右再購置房產(chǎn)，就可以積累到更多資金購置總值更高的房產(chǎn)。
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