保險(xiǎn)金信托與家族信托兩者都具備資產(chǎn)隔離、避免爭產(chǎn)、保值和增值等功能。為了投資者在選擇財(cái)富管理工具的時(shí)候能實(shí)現(xiàn)效益最大化，投資者應(yīng)該了解保險(xiǎn)金信托與家族信托區(qū)別有哪些。
一、什么是家族信托
家族信托是一套金融與法律的完美結(jié)合的私人財(cái)富管理的解決方案，家族信托模式是充分利用了信托財(cái)產(chǎn)的獨(dú)立性與信托獨(dú)一無二的法律關(guān)系，能夠?yàn)槲腥藢?shí)現(xiàn)財(cái)產(chǎn)的隔離保護(hù)、財(cái)富傳承及保值增值等功能，如隔離家庭財(cái)產(chǎn)與企業(yè)財(cái)產(chǎn)、防范可能的破產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)、減少繼承糾紛、對特定人士進(jìn)行長期關(guān)懷、防止財(cái)產(chǎn)揮霍等。在國外，高凈值人群設(shè)立家族信托已較為普遍，而在國內(nèi)則還處于待開發(fā)階段。
二、什么是保險(xiǎn)金信托
保險(xiǎn)金信托，又稱人壽保險(xiǎn)信托，以保險(xiǎn)金或人壽保險(xiǎn)單作為信托財(cái)產(chǎn)，投保人與保險(xiǎn)公司簽訂保險(xiǎn)合同時(shí)，同時(shí)與信托公司簽訂信托合同。當(dāng)理賠條件發(fā)生時(shí)，保險(xiǎn)公司就會將理賠金交付信托公司為受益人設(shè)立的信托專戶，由信托公司依據(jù)信托合同管理、運(yùn)用信托財(cái)產(chǎn)，并于信托期間終止時(shí)將信托資產(chǎn)及運(yùn)作收益交付信托受益人的的面向中高端人群的信保深度合作的類家庭信托產(chǎn)品。
三、保險(xiǎn)金信托與家族信托區(qū)別
1、資產(chǎn)投資角度
家族信托中信托財(cái)產(chǎn)的投資方向及如何投資、由委托人或信托人決定，可以進(jìn)行不同的投資組合（債券、股票、保險(xiǎn)等）；而保險(xiǎn)金信托中，投保人是無法決定投資的。
2、指定受益人范圍
家族信托中，委托人可以選定任何人作為受益人，沒有限制。而保險(xiǎn)金信托中，受益人必須是直系親屬。
3、投資范圍
家族信托資產(chǎn)投資基本無法律條文約束，因而委托人可以去博得更豐厚的投資回報(bào)；而保險(xiǎn)金信托的保費(fèi)投資方向受到保監(jiān)會的約束，投資穩(wěn)健但收益水平有限。
4、利益分配
家族信托的利益分配，完全根據(jù)受托人的意愿決定，并且可以根據(jù)實(shí)際情況進(jìn)行相應(yīng)的調(diào)整。而保險(xiǎn)金信托的利益分配固定化，無法調(diào)整，大部分收益是在保險(xiǎn)終結(jié)時(shí)一次性支付。
5、資金投入
家族信托中，資金投入一般是一次性的，后續(xù)的投入數(shù)額及次數(shù)，沒有強(qiáng)制要求。但保險(xiǎn)金信托的資金投入方式在合同簽署完即被確定。
6、受益權(quán)期限
家族信托在受益權(quán)期限很長，財(cái)產(chǎn)所有權(quán)的轉(zhuǎn)移時(shí)間通過信托框架進(jìn)行拉伸，十年、幾十年甚至上百年。因而，戲稱為墳?zāi)怪猩斐龅氖?。而保險(xiǎn)金信托的贈與在瞬間或者短時(shí)間內(nèi)完成所有權(quán)的轉(zhuǎn)移。
保險(xiǎn)金信托的七大優(yōu)勢和八大困局
從風(fēng)險(xiǎn)投資到穩(wěn)健理財(cái)，從保障類的保險(xiǎn)產(chǎn)品到最近比較火熱的家族信托，人們的投資方式變的越來越多，相應(yīng)的投資產(chǎn)品也越來越多。
從2014年信誠人壽聯(lián)合中信信托推出國內(nèi)第一款保險(xiǎn)金信托，至今已經(jīng)兩年有余。兩年的時(shí)間里，更多的保險(xiǎn)公司和信托公司推出或者正在準(zhǔn)備推出保險(xiǎn)金信托。但如果問及兩年來的業(yè)務(wù)量，則增長都很緩慢。保險(xiǎn)金信托相對于單純的保險(xiǎn)而言，具有非常多的優(yōu)勢。但為何很少有客戶愿意選擇呢？保險(xiǎn)金信托又還有哪些局限和值得改進(jìn)的地方呢？
四、險(xiǎn)金信托的七大優(yōu)勢
保險(xiǎn)金信托相對單純的保險(xiǎn)或者信托，具有很多方面的優(yōu)勢：
?。ㄒ唬┍ｋU(xiǎn)金信托相對保險(xiǎn)的優(yōu)勢
1、可以突破保險(xiǎn)受益人的限制
譬如未出生的人是無法作為保單受益人的，但通過信托則可以，再譬如保險(xiǎn)必須要有明確的受益人，但信托的受益人除了可以是明確的人之外，還可以是確定的范圍。
2、可以靈活安排受益金的給付
雖然保險(xiǎn)受益金在很多保險(xiǎn)公司都提供理賠后的給付安排服務(wù)，但靈活度不是很高。而信托則可以設(shè)定很多靈活的給付條件，譬如受益人如果考上名牌大學(xué)，則單獨(dú)給付一筆受益金作為獎勵。
3、讓保險(xiǎn)理賠金更獨(dú)立
保險(xiǎn)金信托則使得保險(xiǎn)理賠金有了財(cái)產(chǎn)的獨(dú)立性，所謂“欠債不還”，“離婚不分”。如果是單純的保險(xiǎn)，保險(xiǎn)理賠金賠付給受益人后，將成為受益人的財(cái)產(chǎn)，需要償還受益人的債務(wù)，也可能成為受益人的婚姻共同財(cái)產(chǎn)，離婚時(shí)面臨分割。部分保險(xiǎn)公司提供的理賠金的給付安排服務(wù)雖然可以按要求給付，但因其是受益人的財(cái)產(chǎn)，并沒有財(cái)產(chǎn)的獨(dú)立性，將受到債務(wù)和離婚分割的威脅。
4、保險(xiǎn)金信托可以預(yù)防敗家子風(fēng)險(xiǎn)
一般的保險(xiǎn)理賠金給付到受益人以后，受益人揮霍是無法控制的。即使有上文所說的保險(xiǎn)公司的賠后給付安排的服務(wù)，但因?yàn)閺姆缮蟻碇v，賠付金已經(jīng)屬于受益人的財(cái)產(chǎn)，若受益人要求全部領(lǐng)取，則保險(xiǎn)公司從法律上講應(yīng)當(dāng)給付。而受益人如果是信托，因?yàn)樾磐胸?cái)產(chǎn)具有獨(dú)立性，可以非常完美的解決敗家子問題。
5、保險(xiǎn)金信托在靈活給付的同時(shí)還可以保值增值
受益金如果直接賠付給受益人，則受益人的管理風(fēng)險(xiǎn)比較高。如果是保險(xiǎn)公司的給付服務(wù)，則未給付的保險(xiǎn)金有的公司沒有利息，有的則是按照一年期定期利息計(jì)算。時(shí)間長了貶值風(fēng)險(xiǎn)很大。而保險(xiǎn)金信托受托人基于信托責(zé)任而必須妥善打理信托資產(chǎn)，且國內(nèi)的受托人都是信托公司，其一般具備較強(qiáng)的資管能力。
?。ǘ┍ｋU(xiǎn)金信托相對單純信托的優(yōu)勢
這里并非說保險(xiǎn)金信托可以代替信托，而且保險(xiǎn)金信托是屬于信托的一種，且在整個信托資產(chǎn)規(guī)模中占比比較小。
1、保險(xiǎn)金信托門檻比較低，受眾面比家族信托更廣。
目前國內(nèi)的家族信托分為兩種，一種為最低300萬-600萬的標(biāo)準(zhǔn)化家族信托，一種是3000萬以上的私人訂制的家族信托，也有的信托公司雖然是以需求為導(dǎo)向的最低門檻設(shè)置，但一般情況下，低于300萬也是沒有操作的價(jià)值。而保險(xiǎn)金則不同，由于保費(fèi)與保額之間往往存在杠桿，所以只要保額能夠達(dá)到家族信托的門檻就可以，這就變相的降低了設(shè)立家族信托的門檻，有些甚至低至只需要100萬的保費(fèi)即可。舉個例子來說，30歲不吸煙的女性，買一份500萬保額的終身壽險(xiǎn)，其保費(fèi)也許只要100萬-200萬之間。而如果未來能夠?qū)崿F(xiàn)以定期壽險(xiǎn)為主設(shè)立家族信托，則門檻更低，比如，30歲不吸煙女性，購買一份30年期、保額為500萬的保險(xiǎn) ，保費(fèi)可能只需要每年10000左右，甚至更低。
2、保險(xiǎn)金信托具有杠桿性和收益鎖定性，這是單純信托所不具備的
人壽保險(xiǎn)最核心的內(nèi)涵就是杠桿，他可以通過繳納較低的保費(fèi)而獲得較高的保險(xiǎn)金額，從而實(shí)現(xiàn)風(fēng)險(xiǎn)的轉(zhuǎn)移，是財(cái)富管理中風(fēng)險(xiǎn)管理的重要工具，保險(xiǎn)金信托的杠桿功能是單純信托不具備的。
人壽保險(xiǎn)信托還具有收益鎖定功能，以目前國內(nèi)常見的終身型年金險(xiǎn)為例，目前預(yù)定利率一般為3-4%，合同一旦簽訂，收益將鎖定直至被保險(xiǎn)人終身。單純的信托中，雖然受托人能夠通過其資管能力為信托資產(chǎn)保值增值，但存在一定的不確定性，可能收益很高，也有可能很低，甚至出現(xiàn)虧損。
網(wǎng)站：家辦之家
聯(lián)系客服
