上交所發(fā)布《上海市場首次公開發(fā)行股票網(wǎng)上申購業(yè)務(wù)問答》
查看本文熱度來源：中證網(wǎng) 2013-12-19 13:54:10
1 查看更多，請下載
同花順客戶端上海證券交易所今日（19日）發(fā)布《上海市場首次公開發(fā)行
股票網(wǎng)上
申購業(yè)務(wù)問答》，對日前（12月13日）由上交所和中國證券登記結(jié)算有限公司聯(lián)合發(fā)布的《上海市場首次公開發(fā)行股票網(wǎng)上按市值申購實施辦法》相關(guān)內(nèi)容做出進一步解答。
1、按市值申購與以前的資金申購主要差別在哪？
答：資金申購主要考慮投資者資金量的大小，在申購上限內(nèi)，只要投資者資金足額，即可申購。 而按市值申購的具體含義為：投資者持有市值不低于1萬元才能參與申購，申購數(shù)量不能超過主承銷商規(guī)定的申購上限，且不得超過持有市值對應(yīng)的可申購額度（具體計算方式見題6）。同時，投資者申購時賬戶內(nèi)也必須存有足額資金。
2、按市值申購與以前的市值配售主要差別在哪？
答：按市值申購（簡稱“新辦法”）要求“市值分市場計算、分賬戶申購
新股、資金足額才能申購”；市值配售（簡稱“老辦法”）則規(guī)定“市值合并結(jié)算、賬戶可跨市場申購、
中簽后交付資金”。具體解釋如下：
差別點
新辦法（按市值申購）
老辦法（市值配售）
滬、深市值是否合并計算
投資者滬、深兩個市場的市值不合并計算，單個市場市值只能用于本市場新股申購的可申購額度計算
兩個市場市值合并計算，該市值可用于兩個市場的新股申購
可否跨市場申購
滬、深證券賬戶只能申購本市場新股
兩地證券賬戶可跨市場申購
存入資金時點
申購前存入足額申購資金
申購成功后才繳納認(rèn)購資金
3、投資者持有市值是什么？
答：投資者持有市值是指T-2日（T日為申購日，下同）日終投資者持有的本市場非限售A股股份市值，首次公開發(fā)行新股形成的非限售A股無相應(yīng)收盤價時不計算市值。非限售A股股份發(fā)生司法凍結(jié)、質(zhì)押，以及存在上市公司董事、監(jiān)事、高級管理人員交易限制的，不影響市值的計算。
4、具體市值計算方式是什么？
答：（1）按T-2日證券賬戶中非限售A股股份數(shù)量與相應(yīng)收盤價的乘積加總計算投資者相關(guān)證券賬戶持有市值。
（2）同一投資者多個證券賬戶的市值合并計算該投資者持有市值。
5、投資者哪些證券賬戶中的市值合并計算到該投資者持有市值？
答：（1）除另有明確規(guī)定的，注冊資料中的“賬戶持有人名稱”、“有效身份證明文件號碼”均相同的證券賬戶確認(rèn)為同一投資者持有，合并計算到該投資者持有市值中。
（2）
融資融券客戶信用證券賬戶的市值合并計算到該投資者持有的市值中。
（3）證券公司
轉(zhuǎn)融通擔(dān)保證券明細賬戶的市值合并計算到該證券公司持有的市值中。
（4）證券公司客戶定向資產(chǎn)管理專用賬戶以及
企業(yè)年金賬戶，證券賬戶注冊資料中“賬戶持有人名稱”相同且“有效身份證明文件號碼”相同的，按證券賬戶單獨計算市值并參與申購。
（5）不合格、休眠、注銷證券賬戶不計算市值。
6、投資者網(wǎng)上可申購額度的具體計算方式是怎么樣的？
答：計算出投資者持有市值后，持有市值1萬元以上（含1萬元）的投資者才能參與新股申購。按上海市場每1萬元市值配一個申購單位（一個申購單位為1000股）的原則計算投資者可申購額度，市值不足1萬元部分不計算可申購額度。同一天有多只股票發(fā)行的，該可申購額度對投資者申購每一只股票均適用。
7、如何理解可申購額度？是說只要資金足夠，可申購額度就是投資者能夠申購到的數(shù)量嗎？
答：可申購額度不單單指一個數(shù)量，更是一種資格和可能性；它是投資者在符合其他規(guī)定條件下可以申購的最大數(shù)量。資金足夠的情況下，投資者最終能夠申購到的數(shù)量，還要受到申購上限、中簽率等因素影響。因此，從這個意義上看，可申購額度不等同于申購成功的數(shù)量；通常情況下，可申購額度大于申購成功的數(shù)量。
8、投資者的網(wǎng)上申購數(shù)量受到哪些限制？
答：投資者網(wǎng)上申購數(shù)量不得超過按投資者T-2持有市值計算的可申購額度，也不得超過主承銷商規(guī)定的申購上限（該上限最高不得超過當(dāng)次網(wǎng)上初始發(fā)行股數(shù)的千分之一），且必須足額繳款。投資者申購數(shù)量違反上述規(guī)定的，交易所及中國結(jié)算將對超出部分作無效處理。
9、如何及何時能查詢到自己的市值及可申購額度？
答：上海市場，T日投資者可以通過其指定交易的證券公司查詢其按最小申購單位取整的市值或可申購額度。
10、采用按市值申購對網(wǎng)上發(fā)行業(yè)務(wù)流程時間長度有何影響？
答：滬市申購后的資金凍結(jié)、配號、抽簽、資金解凍、股份登記等業(yè)務(wù)流程與上海市場2009年《滬市股票上網(wǎng)發(fā)行資金申購實施辦法（修訂稿）》基本一致。采用按市值申購對網(wǎng)上發(fā)行業(yè)務(wù)流程時間長度無影響。
11、投資者持有的ETF、封閉式基金、B股股份、債券以及將來持有的優(yōu)先股的市值是否計入該投資者用于申購滬市新股的持有市值中？
答：辦法規(guī)范的“市值”是指投資者持有的“上海市場非限售A股股份市值”，因此，投資者持有的
ETF、
封閉式基金、B股股份、債券以及將來持有的優(yōu)先股的市值，不計入該投資者用于申購滬市新股的持有市值中。
12、若投資者T-1日時將T-2日持有的市值全賣出，然后Ｔ日申購，是否可以？
答：可以。
13、融資融券信用帳戶是否可以直接申購新股？
答：根據(jù)實施辦法第四條：“
融資融券客戶信用證券賬戶的市值合并計算到該投資者持有的市值中…”，但是，該賬戶不能用于申購新股。
