交易系統(tǒng)總體建立的展開過程本人愚鈍但思想方法逐漸明確，已開始慢慢體會股海自由游的快樂了， 說句題外話，在股海中若想：“自由快樂的隨游”，就如同要成為下棋的高手，說難也難， 說不難也不難，看是誰用和自身條件結(jié)合，看自己決定用何種的思想方法， 我最深體會就是股市博弈如戰(zhàn)場，內(nèi)外兼修方可勝！外要善于看清楚證券市場的外部環(huán)境， 內(nèi)要用細(xì)化的方法把資金流看清楚，如這兩點都做到了，做股真的很輕松及有樂趣。 通過筆者對所有投資大師操盤經(jīng)驗的研究，發(fā)現(xiàn)成功需具備三大要素： 一、持續(xù)有效的股票選擇程序， 二、嚴(yán)謹(jǐn)完善的風(fēng)險控制方案， 三、堅決執(zhí)行的實戰(zhàn)操作紀(jì)律。 再回頭對照看市場中的眾多投資者進(jìn)行股票買賣時， 常常由于操作的隨機(jī)性和情緒的不穩(wěn)定，造成頻繁的操作失誤，不易翻身。 要想克服發(fā)生這種錯誤的措施，筆者認(rèn)為有以下有兩點： 一是--保持冷靜理智的分析能力并好好完善操作系統(tǒng)， 二是--在行情每一階段中做好周密的操作計劃。 實際上述兩點：正是區(qū)分職業(yè)投資人與業(yè)余投資者的：重要標(biāo)準(zhǔn)。 在講系統(tǒng)建立的總體展開過程之前， 先說說股市的本質(zhì)是什么？ 股市的本質(zhì)是--博弈；具體如下： 1.從參與人員看－－－股市博弈的本質(zhì)是多方博弈； 2.從參與人員的目標(biāo)看－－－－股市博弈的本質(zhì)是兩方博弈（即看跌賣出的空方和看漲買入的多方進(jìn)行博弈）； 3.從原理和模式看--股市博弈的本質(zhì)和下棋很相似，(有人說股市如棋，此話很對；正如沒有兩盤完全相同步的棋局，股市也一樣，過去不能預(yù)見未來，沒完全相同的股價走勢，多空雙方就是在在不同的時間等級上進(jìn)行糾纏和陰陽，短期并不一定會重樣），有的只是相似的--博弈原理和盈利模式； 建立交易系統(tǒng)總體過程： 步驟一：----明確決定系統(tǒng)的交易依據(jù)； 1.說完股市本質(zhì)，我們就應(yīng)該知道建立交易系統(tǒng)的依據(jù)。 2.建立交易系統(tǒng)的依據(jù)就是：要建起自己感覺知道的科學(xué)交易觀和正確交易方法論；也就是在股市博弈總體上--不確定性的大環(huán)境下，要去發(fā)現(xiàn)和剝離出---股價運動的確定性因素， 步驟二：----逐漸構(gòu)造好自己的交易系統(tǒng)； 1.要明確交易系統(tǒng)的目的：為了克服人性弱點，便于知行合一； 2.要明確交易系統(tǒng)的特性：整體性和明確性； 3.交易系統(tǒng)隨時間和證券市場外部環(huán)境變化后，本身要能夠靈活：修改和進(jìn)行參數(shù)調(diào)整； 4.交易系統(tǒng)的一些基本子系統(tǒng)：行情判斷、板塊動向、風(fēng)險管理、人性控制要完備； 步驟三：----各種方法來檢驗交易系統(tǒng) 1.檢驗交易系統(tǒng)包括：統(tǒng)計檢驗、外推檢驗和實戰(zhàn)檢驗； 2.要考慮交易成本； 3.要考慮建倉資金量大小造成的回波效應(yīng)； 4.要考慮小概率事件（統(tǒng)計學(xué)上的胖尾）對交易系統(tǒng)的影響； 步驟四：-----實際執(zhí)行交易系統(tǒng)來反饋； 1.日常操作要點--主觀要服從客觀，交易有依據(jù)、欲望要消除； 2.模擬操作訓(xùn)練不可少--即使不交易，依然要仔細(xì)看盤、復(fù)盤、揣摩多空主力的思路、勤動腦多實踐，最終做到真正正確和市場知行合一。 下面是筆者具體的操作系統(tǒng)， 投資者應(yīng)具體對照--根據(jù)自己實際情況： 總結(jié)出符合自己的操作方法。 一、買股票前先進(jìn)行--大勢研判 展開操作時，必須進(jìn)行大盤的常態(tài)分析： 遵循（由遠(yuǎn)及近、看長作短、小周期服從大周期、大形態(tài)影響小圖形）的原則： 如：首選月線級別狀態(tài)，次選周線級別級別狀態(tài)，最低要求是日線級別級別狀態(tài)，而60分鐘，30分鐘，15分鐘形態(tài)只為介入點，不做常態(tài)分析依據(jù)。根據(jù)統(tǒng)計，大盤目前所處位置、市場信心等多種因素直接制約著操作展開方式,以及展開操作的規(guī)模和級別。 一個成功的投資者，首先是個出色的大盤分析者。 研判大盤所處狀態(tài)的方式、方法很多，但通過全部流通股所處狀態(tài)統(tǒng)計及大盤相關(guān)數(shù)據(jù)的概率統(tǒng)計，（如個股的漲跌個數(shù)、股價的高低、個股年收益分布，大盤波動區(qū)間等）來確定大盤所處階段和階段中的短期趨勢，應(yīng)當(dāng)是我們對大盤進(jìn)行研判的主要手段和方法。 1、 大盤階段（區(qū)域）的三種劃分方法。 A、 簡劃分：大盤分為牛市頂部區(qū)域和熊市底部區(qū)域。 B、 細(xì)劃分：大盤分為初期牛市、中期牛市、末期牛市和初期熊市、中期熊市、末期熊市六個階段。 2、大盤階段、趨勢的判定： A、個股狀態(tài)與大盤階段、趨勢的判斷關(guān)系 [1] 、通過盤中所有個股的相對價位（復(fù)權(quán)后）分布情況判斷大盤。 [2]、 通過個股獲利平均狀況來判斷大盤。 [3] 、通過超跌（超漲）個股數(shù)量判斷大盤 。 [4] 、通過個股上漲、下跌家數(shù)比（長期跟蹤）判斷大盤。 B、大盤概率統(tǒng)計應(yīng)用（量、價、時、空的統(tǒng)計） [1]、箱體統(tǒng)計 －－年度 高點 低點 高低差 振幅% [2]、月份統(tǒng)計 －－各季度走勢輪廓： 一季度：全年最好的建倉時機(jī)（狙擊大一浪，超跌反彈）。 二季度：全年獲利的最好季節(jié)（狙擊大三浪，主升行情）。 三季度：調(diào)整的季節(jié)，宜控制倉位。 四季度：走勢較差，宜考慮逢低建倉。 [3]、成交統(tǒng)計 2005年股市交易金額水平預(yù)測 股指漲跌與成交金額變化關(guān)系分析 －－最低價 最高價 振幅 全年漲跌 幅度 成交金額 成交金額增減比例 股市規(guī)模與成交金額變化關(guān)系分析 成交量乖離 [4]、價格統(tǒng)計 1、以6日乖離率(記6Y)這一技術(shù)指標(biāo)為例：從近一兩年上證綜指來看，－3%是6日乖離率在多頭市場中較可靠的中級底部的一個參考見底值。每次出現(xiàn)6Y＜－3%都是大盤接近中級底部的標(biāo)志值。 2、讓我們看看歷史上周線KD在20以下交叉向上時的情況。 3、選股策略是股價偏離平均股價20%，尤其在一季度。 [5]、籌碼統(tǒng)計 實證統(tǒng)計，偏離密集籌碼區(qū)域20%產(chǎn)生底部與頂部，例如：前期籌碼成本在1600，20%在1300左右。 二、個股操作系統(tǒng) 1．個股圖表的價量關(guān)系：價格和成交量出現(xiàn)有序的變化。 2．個股處于大型一浪與三浪－－初中期階段。 3．月、周的較大級別的技術(shù)特征處于低位確認(rèn)，KDJ指標(biāo)處于低位區(qū)域。 4、對個股而言：6日乖離率在－10%至－11%以上特別是－12%至－14%(當(dāng)然首先必須排除問題股，這一點現(xiàn)今極為重要)時，往往易引發(fā)次中級反彈。 用25日乖離率低于－19%及60日乖離率低于－20作為輔助技術(shù)條件，可避免均線剛交叉向下的個股，其中短線出擊的勝率會有所加大。 對年線、半年線保持向上的個股6Y＜－11%，有時意味著中級(次中級)底部的形成。6Y＜－8乃至6Y＜－6時對某些強(qiáng)莊股也是中短線買點，但必須注意配合--其他指標(biāo)以提高勝率。 三、資金管理 1．總資金的三分之一進(jìn)行底部倉位倉位的建立，另外三分之一風(fēng)險防范，最后三分之一資金用于攻擊介入倉位。 2、資金管理是控制系統(tǒng)中風(fēng)險和收益平衡的--唯一工具，建立一個安全邊際的倉位比例公式是投資者須面對的問題。 3. 市場階段循環(huán)狀態(tài)判定技術(shù)：以短期中期均線判定短期與波段可操作性策略參照物。 1).向上：視成交量的多少判定強(qiáng)市中的強(qiáng)市與強(qiáng)市中的弱市。 2).向下：根據(jù)成交量的大小判定弱市中的強(qiáng)市與弱市中的弱市。 3).走平：根據(jù)市場成交量大小決定資金的可操作性及倉位。 4. 市場機(jī)會儲備分析技術(shù)： 1).當(dāng)前機(jī)會－－ 量價異動，熱點。 2).等待機(jī)會－－ 題材，主力建倉初期，主力建倉末期，主力重倉被套，申購新股等等一些機(jī)會。 5. 機(jī)會出現(xiàn)時買賣背景點把握技術(shù)： 1).首先判定個股是屬于什么樣的機(jī)會，上升空間第一阻力位之量價關(guān)系，做什么樣的策略{中短、波段等}。 2).大盤處于什么狀態(tài)：出擊個股時：適合什么樣的操作策略與資金倉位。 3).熟練掌握攻擊短中期結(jié)束點，阻力支撐位攻擊洗盤需要的盤口量價關(guān)系，忘記買入價，純技術(shù)操作。 4).成交量的大小決定市場與個股的流動性與可操作性，知道高位與低位的流動性之不同意義與風(fēng)險。 5).熟練分配短線波段的資金管理技術(shù)，不得無紀(jì)律性的受市場波動情緒交易。資金倉位分配一但作出計劃，堅決執(zhí)行。 6.資金管理是交易系統(tǒng)中最基礎(chǔ)、最重要的一個環(huán)節(jié)。筆者以為，真正的投資收益規(guī)則是，資金管理影響態(tài)度、態(tài)度影響分析、分析影響決策、決策影響收益。資金管理將直接影響到投資者的幾個重要方面：(1)影響投資者的風(fēng)險控制能力，(2)影響投資者的心態(tài)，(3)影響投資者對市場的態(tài)度。 交易系統(tǒng)中應(yīng)注意的問題 1.“適合的”是最好的。在實際中，根本不可能有一套適合所有交易者的標(biāo)準(zhǔn)化交易系統(tǒng)。交易系統(tǒng)的建立過程就像學(xué)游泳，有人擅長蛙泳，有人擅長蝶泳，但在他沒有下水嘗試之前，根本無法確定哪種泳姿最適合他。因此，交易系統(tǒng)的建立，必須是在交易者的性格、興趣、市場敏銳度、風(fēng)險承受力、綜合判斷力等因素的共同作用下，通過大量的交易實踐才能夠逐步形成。因此，建立好自己的交易系統(tǒng)后，要檢驗建立的交易方法是否適合自己？是否有能力把握這種交易方法？系統(tǒng)是否與投機(jī)目標(biāo)相吻合？系統(tǒng)是否與個性相吻合？在實際操作中，要反復(fù)地檢驗和不斷地修復(fù)，以建立適合自己的交易系統(tǒng)?！ ? 2.交易中的“感覺”。有的交易者有豐富的交易經(jīng)驗，很多時候?qū)κ袌鲎兓瘯幸恍?#8220;感覺”，這些“感覺”應(yīng)該是建立在你的交易系統(tǒng)之上。筆者認(rèn)為，交易在更多的時候是要依靠感覺的。 3.學(xué)會等待和空倉。當(dāng)市場按照交易者的判斷發(fā)展的時候，就不需要做什么，耐心看著就可以。所以，必須明白：交易的行為只是一瞬間的事情，一年二百多個交易日，真正交易的時候，可能只有幾個小時，其他都是漫長而寂寞的等待?！ ≡诮灰字校龊萌胧星暗臏?zhǔn)備工作，把握好時機(jī)，盡量不要匆忙行動。如果在交易中出現(xiàn)比較重大的失誤，不要驚恐，最好的方法是清理所有的頭寸，然后等待。記住，市場永遠(yuǎn)不缺機(jī)會。 4.善于承認(rèn)錯誤。無論什么樣的交易系統(tǒng)，也不論什么樣的交易原則，都可能發(fā)生錯誤。另外，交易者總希望自己所有的交易都是正確的，一旦失誤，便尋找各種各樣的理由為自己開脫。成功的交易者的經(jīng)驗是，不在于錯誤是否出現(xiàn)，而在于你如何看待錯誤。所以，如何處理失誤，是交易者是否成熟的另一個重要標(biāo)志。 5. 真正高手操作股票的目的是賺錢，而不是表示自己聰明。實際上炒股并不需要智商上要求高，只需要理智控制能力上要求高，越簡單明白的策略執(zhí)行起來會越有效 。 在市場上要想達(dá)到能真正地長期穩(wěn)定的獲利，答案就在自己身上，成功交易其中的一個秘密：就是找到一套適合自己的交易系統(tǒng)。這個交易系統(tǒng)應(yīng)是非機(jī)械的，是適合自己個性的，必須包含有完善的交易思想、細(xì)致的市場分析和整體的操作方案等。
聯(lián)系客服
